시티 분석가, 마이크로소프트 주식 구매 권장: AI·클라우드 성장 가속화
Why Citi Analysts Think You Should Buy Microsoft Stock Now
씨티가 실적 발표 직후 마이크로소프트 매수 의견을 재확인했고, 이번 분기 실적도 기대치를 웃돌아 단기적으로는 AI·클라우드 성장 기대를 반영한 매수세 유입이 이어질 가능성이 높습니다.
핵심 요약
마이크로소프트는 분기 매출 813억 달러(+17%)와 Azure 39% 성장, Copilot 1500만 좌석 추가로 시티 '매수' 등급 유지
핵심요약
- 12월 분기 매출액 813억 달러(+17% YoY), 순이익 385억 달러(+60% YoY)
- Azure 성장률 39%, Microsoft 365 Copilot 유료 좌석 1500만 개 돌파
- 시티 분석가, AI 및 클라우드 사업 가속화로 '매수' 등급 유지
- Maia 200 칩으로 Azure 수급 차이 관리 계획
도입
마이크로소프트의 최신 분기 실적과 시티 분석가의 '매수' 등급 유지 소식은 AI와 클라우드 분야의 지속적인 성장을 반영합니다. 이 기사에서 강조되는 핵심은 AI 제품의 가속화된 성장과 클라우드 사업의 강건함으로, 투자자들에게 마이크로소프트의 장기적 성장 가능성을 제시합니다.
본문 1: AI 제품의 가속화된 성장
Microsoft 365 Copilot의 유료 좌석이 1500만 개를 돌파하며, 전년 동기 대비 160% 이상 성장했습니다. 시티 분석가 Tyler Radke는 Copilot가 상업용 소프트웨어 부문의 진정한 성장 엔진으로 자리잡고 있다고 강조했습니다. 이 제품의 빠른 채택률은 마이크로소프트의 AI 전략이 시장 수요와 잘 맞고 있음을 보여줍니다.
본문 2: 클라우드 사업의 수급 관리 전략
Azure는 39% 성장했지만, 수요가 공급을 초과하고 있습니다. 마이크로소프트는 자체 칩인 Maia를 통해 이 문제를 해결할 계획이며, Maia 200 칩은 30% 이상의 비용 효율성을 제공할 것으로 예상됩니다. 이 전략은 클라우드 사업의 지속적인 성장을 위한 중요한 단계로 읽힙니다.
본문 3: 장기적 성장 전망
마이크로소프트의 AI와 클라우드 사업의 지속적인 성장은 기업의 장기적 성장 가능성을 높입니다. 특히, Copilot와 Azure의 성장률이 지속된다면, 마이크로소프트는 AI와 클라우드 분야에서 선두주자로 자리매김할 가능성이 있습니다. 그러나 클라우드 수급 문제와 경쟁사의 대응이 변수일 수 있습니다.
결론
마이크로소프트의 AI와 클라우드 사업의 강건함은 기업의 장기적 성장 가능성을 지원합니다. 그러나 클라우드 수급 문제와 경쟁사의 대응이 변수로 작용할 수 있으므로, 향후 동향을 주의 깊게 관찰할 필요가 있습니다.
Original Article
Why Citi Analysts Think You Should Buy Microsoft Stock Now
All information and data in this article is solely for informational purposes. For more information please view the Barchart Disclosure Policy here
Microsoft Corporation (MSFT) caught fresh attention from Wall Street last week after Citi maintained its “Buy” rating on the stock. The analyst pointed to accelerating momentum in the company's artificial intelligence products and continued strength in its cloud business as key reasons to stay bullish.
With a market cap of $2.9 trillion, MSFT stock has returned 681% to shareholders over the past decade. Despite these outsized returns, Microsoft is down 30% from all-time highs, allowing you to buy the dip.
In the December quarter , Microsoft reported revenue of $81.3 billion, up 17% year-over-year (YoY). Compared with the prior year, net income grew almost 60% to $38.5 billion.
Microsoft's cloud business surpassed $50 billion in quarterly revenue for the first time, growing 26% YoY. Azure, Microsoft's cloud computing platform, grew 39% in the quarter. Microsoft 365 Copilot—its AI assistant for workplace software—added seats at a record pace, up more than 160% YoY. The tech giant now has 15 million paid Copilot seats.
Citi analyst Tyler Radke maintained his “Buy” rating after conversations with Microsoft's investor relations team, focusing on three main topics: competitive positioning in AI, how the company is managing limited cloud capacity, and its capital spending priorities.
On Copilot, Radke noted the product is now a genuine growth engine for Microsoft's commercial software division. Adoption is accelerating fast enough that it could surpass previous growth benchmarks for the segment.
Azure is a slightly more complicated story. Demand is outpacing available supply right now. But Microsoft has outlined a clear plan to manage that gap—and its own silicon chips, called Maia, are expected to help.
During the earnings call, Microsoft CEO Satya Nadella said Maia 200 delivers more than 30% improved cost efficiency compared to the latest generation hardware in the company's fleet.
That matters because lower infrastructure costs support better profit margins over time, which is what Radke flagged as a reason for longer-term confidence.
AI is embedded deeply across Microsoft's product lines. Over 80% of Fortune 500 companies have active AI agents built using Microsoft's tools.
GitHub Copilot, Microsoft’s AI coding assistant, now has 4.7 million paid subscribers, up 75% YoY. Dragon Copilot, used in healthcare, is helping document 21 million patient encounters per quarter. Radke emphasized that Microsoft's combination of data, workflow tools, and security capabilities gives it a strong foothold in the race to dominate AI-driven enterprise software.
It's worth noting that the analyst landscape is largely bullish. Out of the 50 analysts covering MSFT stock, 41 recommend “Strong Buy,” four recommend “Moderate Buy,” and five recommend “Hold.” The average Microsoft stock price target is $595.60, above the current price of about $397.
Analysts forecast Microsoft's revenue to increase from $281.72 million in fiscal 2025 (ended in June) to $591 billion in fiscal 2030. In this period, earnings are forecast to expand from $13.64 per share to $31.84 per share. If MSFT stock is priced at 25x forward earnings, which is below its 10-year average, it should gain 100% over the next three years.
For investors closely watching Microsoft, the core question is whether the company's massive spending on AI infrastructure will pay off. Based on Citi's analysis and the latest earnings data, the early returns look promising.